Долгосрочные секреты краткосрочной торговли.

И снова мы смотрим в лицо страху и жадности Ноябрь 1996 (Том 33, номер 11).

Поскольку это самые сильные эмоции из тех, что калечат души трейдеров, я знаю, что, сколько бы мы ни тратили времени на этих демонов, много никогда не будет…

Очевидно, Франклин Делано Рузвельт не только не был капиталистом, но и никогда не был трейдером. Есть очень много причин бояться страха. Но все сводится к тому, что страх является механизмом блокирования, устройством самозащиты, функция которого заключается в том, чтобы держать нас подальше от неприятностей.

Но если не ходить после полуночи по темным переулкам – мудро, то бояться сделок – вовсе даже нет.

Мой личный опыт, плюс опыт, полученный во время бесед с тысячами трейдеров, говорит: самые лучшие сделки это те, которых мы боимся больше всего. Чем сильнее ваши опасения, тем выше шансы сделки стать успешной.

Поэтому представляется весьма разумным при взгляде на оборотную сторону монеты, что сделки, которых мы боимся меньше всего, оказываются наиболее опасными. Почему? Потому что в мире спекуляции правила инвестиционной прибыли перевернуты вверх ногами: то, что выглядит хорошо, – плохо, а то, что выглядит плохо, – хорошо. Сделки, кажущиеся абсолютно верными , редко оказываются таковыми, вот почему торговля столь трудна.

Суть в том, что сделки, заставляющие вас дрожать по ночам, являются как раз наиболее стоящими. Но вы не можете заставить себя открыться. Неправильно! Вы сможете их проводить, как только осознаете, что риск во всех сделках одинаков и равен сумме ваших стоп-ордеров. Сделка, выглядящая так, будто придумана Стивеном Кингом, не более рискованна, чем сделка от г-на Роджерса. До тех пор, пока вы используете абсолютный долларовый стоп-ордер, вы нейтрализуете потенциальный риск сделки, кажущейся опасной. Короче говоря, стоп-ордера позволяют умным трейдерам проводить сделки, которые любой другой обойдет стороной.

Жадность – особая порода кошек. Ее цель побуждать нас доказывать всем и вся свое превосходство, бороться за совершенствование… но так как игра или бизнес никогда не были и никогда не будут совершенными…, жадность заставляет нас держать слишком долго и проигрышные, и выигрышные сделки.

К тому же, пройдя трудный путь, я узнал, что из двух этих чувств сильнейшим является жадность. Из-за передержки позиций (жадность) потеряно больше денег, чем из-за преждевременного выхода вследствие опасений потерять деньги. Жадность убивает так же, как убивает скорость, поскольку мы теряем управление. Решение?

Систематизирование точек выхода.

Целью системы должен быть контроль над вашими чувствами страха и жадности, и это главная причина того, зачем нам нужны системы…, чтобы облегчить жизнь. Так, если вы знаете, где фиксировать прибыль, вы устраняете власть жадности над вами… до тех пор, пока вы следуете правилам системы. Получая контроль над страхом (с помощью стоп-ордеров) и жадностью (с помощью назначенных пунктов или правил выхода), мы можем торговать, будучи свободными, от эмоционального багажа.